Кейс. Рынок Вьетнама. 2 Часть консолидированного отчета. Рынок платежных систем, электронной коммерции.

Заключительная часть исследования, в котором мы рассматривали рынок Вьетнама по заказу нашего клиента. в этой части мы анализируем сегмент электронных платежей, а также особенности открытия предприятия в этой стране.

Рынок Вьетнама: Платежные карты

Ассоциация банковских карт Вьетнама утверждает, что количество карт, эмитированных в 2014 году, выросло на 30% чем в 2013, и  включает 90% отечественных карт и 10% международных карт.

Около 20% или около 20 миллионов вьетнамских жителей имеют банковские счета, но количество выпущенных карт в 2015 году достигло 86 миллионов. По словам генерального руководителя статистического управления Вьетнама, десятки миллионов карт попросту не используются вьетнамцами,

Во Вьетнаме, число людей, использующих банковские карты, меньше, чем в любой другой азиатской стране.

С точки зрения соотношения кредитных и дебетовых карт в обращении, то на долю канала кредитных карт в 2015 приходится 11%, отражая более низкие темпы проникновения, чем в категории дебетовых карт – 89%.

Статистика банков показывает, что 90% карт были использованы для снятия наличных, а остальные 10% – для оплаты через POS-терминалы. Вьетнамцы консервативны, и продолжают придерживаться традиционных методов оплаты.

Рынок Вьетнама: технологии денежных переводов

Во Вьетнаме нет возможности использовать технологии перевода денег MasterCard MoneySend и VisaDirect (хотя на сайте VisaDirect Вьетнам числится в списке стран, не было обнаружено ни одного банка, поддерживающего эту услугу).

Среди денежных переводов наиболее популярные представлены ниже. Эти переводы выполняются практически всеми банками страны:

• Western Union http://www.westernunion.com.vn/
• Money Gram http://www.moneygram.net.vn/
• Xpress http://www.xpressmoney.com/
• Xoom https://www.xoom.com/

Переводы можно осуществлять как через банки, так и через некоторые компании-посредники:

• Так, например, – http://dongamoneytransfer.com.vn/, совместно с Xpress, предоставляют услуги адресных переводов и доставку денежных переводов на дом.
• http://chuyentien247.com/ – переводят деньги с помощью основных операторов Xpress, Xoom, Money Gram
• https://vimo.vn/ – финансовая компания, одно из направлений деятельности денежные переводы на карту, банковский счет, и др.

Электронные и мобильные кошельки

• Momo – электронный и мобильный кошелек http://news.momo.vn/ для абонентов Vinaphone.

Деньги можно переводить между кошельками, с банковского счета на кошелек, оплачивать услуги и т.п. Снять наличные владелец кошелька может в сервисной точке Momo, предъявив документ, подтверждающий личность. Сервис имеет мобильное приложение для Android, iOS, Windows.

• VT Pay электронный кошелек https://pay.vtc.vn/

Деньги можно переводить между кошельками, с банковского счета на кошелек, оплачивать услуги и т.п. Минимальная сумма для выводана карту,банковский счет 50 тыс донгов (2,25 доллара). Сервис имеет мобильное приложение для Android, iOS.

• eMonkey электронный кошелек от M-pay http://m-pay.vn/

Деньги можно переводить между кошельками, с банковского счета на кошелек, оплачивать услуги и т.п. Снять наличные владелец кошелька может в сервисной точке M-pay, предъявив документ, подтверждающий личность. Ограничения на вывод денег: до 5 млн. донг (225$) / в день.

• eDong электронный кошелек http://edong.vn/

Деньги можно переводить между кошельками, с банковского счета на кошелек, оплачивать услуги и т.п. Снять наличные владелец кошелька может на банковский счет или на карту.

• VCash электронный кошелек от VinaPay https://www.vinapay.com.vn

Деньги можно переводить между кошельками, с банковского счета на кошелек, оплачивать услуги и т.п. Снять наличные владелец кошелька может на банковский счет или наличными через дистрибьюторов, в офисе компании (сеть небольшая)

• https://azpay.vn/ электронный кошелек, только появился на рынке, очень слабо развит

• Платежный сервис http://help.nganluong.vn/

Можно совершать переводы между кошельками сервиса и на банковские счета. Комиссия за перевод на банковский сет 1000 донгов+1%

Платежные сервисы

Вьетнамский рынок платежных сервисов небольшой по объему, многие стартапы, пытавшиеся выйти на него, потерпели неудачу. Часто компании этого сектора ограничены консервативным настроением банков, не готовых поддерживать данные сервисы, и даже препятствующих подключению к сервисам платежных карт. Тем не менее, это не помешало нескольким компаниям функционировать на рынке, хотя, порой, с весьма ограниченными функциями.

Банкоматы

Сеть банкоматов во Вьетнаме демонстрирует стабильный рост, хотя распределение банковских филиалов и торговых офисов очень неравномерно по стране. Как правило, они собраны в основных экономических областях, таких как Ханой и Хошимин. Таким образом, существуют трудности для использования возможностей электронных операций в удаленной или горной местности.

Рынок Вьетнама. Законодательство в сфере микрокредитования

Деятельность кредитных организаций во Вьетнаме регулируется «Законом о кредитных учреждениях» (версия с 1997 года с изменениями в 2010 году).

Согласно ему внутренние небанковские кредитные учреждения должны быть созданы и организованы в виде акционерных компаний или компаний с ограниченной ответственностью. Совместные предприятия или кредитные учреждения с 100%  иностранной собственностью капитала должны быть созданы и организованы в форме общества с ограниченной ответственностью. Микрофинансовые институты должны быть созданы и организованы в форме общества с ограниченной ответственностью.

Кроме того существуют ограничения по % ставке на кредит, указанные в Гражданском кодексе Вьетнама. Процентная ставка не может превышать 150% от базовой ставки Госбанка Вьетнама. В соответствии с решением 2868/QD-NHNN от 29/11/2010, с 1 декабря 2010 года, базовая ставка составляет 9%/год.

Таким образом, процентная ставка не должна превышать 9%х150% = 13,5%/год. Ежемесячный максимум составляет: 13.5: 12 = 1,125%.

Что касается преследования нарушений в этой сфере, то нарушением здесь считается (согласно положению Уголовного кодекса, статья 163): процентная ставка в десять и более раз превышающая процентную ставку, разрешенную  законом.

В 2015 году сделаны первые попытки либерализации потребительского кредитования, так как очевидно, что в сегодняшних условиях финансовым компаниям трудно работать, не находя путей, обходящих закон. В октябре этого года появился законопроект об увеличении порога отступления превышения с 150% до 200%. Однако решение, уполномоченными органами, пока еще не принято.

Тем не менее, как уже было описано выше, нормативно-правовая база остается неясной и вызывает много споров. Большинство финансовых компаний устанавливает процентные ставки гораздо выше ставок, рекомендованных  нормами закона, ссылаясь на противоречие между законом о кредитных учреждения от 2010 года и Гражданским кодексом, регулирующим потребительские отношения.

Так, согласно закону о кредитных учреждениях (CI) в частности, в соответствии с пунктом 2 статьи 91 Закона о кредитных учреждениях от 2010 года, кредитные учреждения и клиенты имеют право договориться о процентной ставке предоставления кредита. Однако, в соответствии со статьей 476 положения Гражданского кодекса % по кредитам не может превышать 150% от базовой процентной ставки (применяемой Госбанком 9%, не больше, чем 13,5%/год). Это часто вызывает путаницу в потребительских настроениях.

Юристы высказывают мнение, что большей юридической силой обладает более поздний документ, таким образом, превышение % ставок по кредиту имеет свои основания. Но неизвестно, на какую редакцию стоит ориентироваться, если в силу вступят изменения в Гражданский кодекс по изменению порога с 150% до 200%, так как в этом случае редакция с ограничением по ставке будет новее.

Кредитные бюро

Во Вьетнаме официально функционирует одно кредитное бюро, хранящее информацию о 26 млн. кредитных историй физических лиц.

Только в 2013 году Государственный банк выдал лицензию на создание первого кредитного бюро в стране. Лицензию получили PCB Vietnam Credit Information Joint Stock Company совместно с итальянской компанией CRIF. 70% уставного капитала владеют 11 вьетнамских банков и 20% акций принадлежит итальянской компании.

Сайт первого и пока единственного бюро кредитных историй – http://pcb.vn/ Что касается управления рисками, банки используют систему внутренних кредитных рейтингов для оценки клиента, а финансовые компании в связи с массовым подходом к аудитории, используют кредитный скоринг для оценки заемщиков.

Рынок электронной коммерции во Вьетнаме

Интернет был впервые представлен во Вьетнаме в 1997 году, значительно позже по сравнению с другими странами региона. Тем не менее, его использование быстро расширяется, и к 2015 году уровень проникновения достиг 42,97%.

Большинство из пользователей, как правило, совсем молодые, 73% – до 35 лет. 59% составляют женщины и 41% мужчин. По данным последних исследований, 92% интернет-пользователей используют сеть ежедневно.

61%  интернет-пользователей страны, по крайней мере, один раз совершали покупки в Интернете.

В настоящее время, рынок электронной коммерции достаточно фрагментирован. Отрасль развивалась довольно медленно, концепция интернет-магазинов долгое время оставалась непонятной для вьетнамцев. Многие люди не верят в качество продукции, пока не в состоянии физически прикоснуться к ней, и они, как правило, предпочитают покупать товар в физическом магазине после того, как рассмотрят его на веб-сайте. Тем не менее, в то время, как интерес к интернет-магазинам растет, к онлайн платежем он остается неизменным. 74% покупателей все еще оплачивают свои покупки наличными. Вторым, по популярности, методом является банковский перевод – 41%.

Что касается рынка электронной коммерции, то компании представляющие продукцию и услуги в интернете отмечают, что 44% их трафика приходит через мобильные устройства. Кроме того, по их оценкам, 69% их клиентов проживают в самих крупных городах Хошимине и Ханое и только 31% покупателей –  жители остальной части Вьетнама.

Организация бизнеса во Вьетнаме

Закон об иностранных инвестициях Вьетнама предусматривает возможность для нерезидентов вести бизнес в следующих организационно-правовых формах:

• совместное предприятие
• компания со 100%-ным иностранным капиталом
• контракт иностранного лица с коммерческими предприятиями
• контракт иностранного лица с государством
• филиал иностранной компании
• постоянное представительство иностранной компании

Совместное предприятие создается в форме общества с ограниченной ответственностью,  и может быть организовано одним или более вьетнамскими лицами, с одной стороны, и одним или более иностранными лицами или существующей компанией со 100%-ным иностранным капиталом во Вьетнаме, с другой.

Требований к минимальной сумме уставного капитала для предприятия нет, но, как правило, минимум 30% уставного капитала должно быть оплачено учредителями к моменту регистрации предприятия.

Учредительными документами предприятия являются Соглашение о совместном предприятии и Устав, которые не должны противоречить закону об иностранных инвестициях.

Совместное предприятие считается должным образом учрежденным, если Соглашение и Устав регистрируются Министерством Планирования и Инвестиций и предприятие получает лицензию на бизнес.

Совместное предприятие обязано вести бухгалтерский учёт и ежегодно подавать отчёт о своей финансовой деятельности, заверенный лицензированным аудитором во Вьетнаме.

Компания со 100%-ным иностранным капиталом во Вьетнаме – это юридическое лицо с ограниченной ответственностью учредителей, каковыми могут быть иностранные физические или юридические лица.

Основным документом компании является Устав, согласно которому управление компанией возлагается на совет директоров или, в отдельных случаях, только на одного генерального директора.

Требования к минимальной сумме уставного капитала для компании нет, но, как правило, минимум 30% уставного капитала должно быть оплачено учредителями на момент регистрации предприятия.

Продолжительность деятельности компаний со 100%-ным иностранным капиталом отражается в лицензии в соответствии с государственными правилами, действующими по каждому виду деятельности, но не более 50 лет. Средняя продолжительность разрешённой деятельности компаний составляет примерно 20 лет. В отдельных случаях, государство может продлить срок деятельности компании, но возможное продление не может превышать 70-ти лет.

Компания обязана вести бухгалтерский учёт и ежегодно сдавать отчёт о своей финансовой деятельности, заверенный лицензированным аудитором во Вьетнаме.

Что касается налогов, то основным налогом для предприятий является налог на прибыль предприятий.

Предприятия, учрежденные во Вьетнаме и иностранные предприятия, постоянно находящиеся во Вьетнаме, должны платить НПП  на доходы, полученные по всему миру. Иностранные предприятия, которые не находятся постоянно во Вьетнаме, обязаны платить только НПП на  доходы, полученные во Вьетнаме. 

В настоящее время  стандартной ставкой НПП является 22%. За исключением некоторых случаев, предусмотренных законом, предприятия, имеющие общую годовую прибыль не более 20 млрд. вьетнамских донг, (880 тыс.$) имеют право на налоговую ставку 20%. 

Что касается ведения бизнеса во Вьетнаме, то необходимо принять во внимание некоторые особенности. В первую очередь это полная незащищенность на уровне государства в случае разрешения спорных ситуаций. Ни один суд Вьетнама не будет рассматривать поданный иск от иностранца против гражданина своей страны в сфере ведения бизнеса.

Второй сложностью будет регистрация бизнеса во Вьетнаме, оформление документов для регистрации предприятия со стопроцентным иностранным вложением капитала – это может занять от полугода до года.

Третья сложность это отсутствие платных государственных учреждений, осуществляющих официальный перевод документации на вьетнамский язык и запрет ведения оформления документов на английском языке. Несколько ограниченное количество платных госуслуг по ускорению регистрации предприятия. Четвертым препятствием может стать тотальная коррупция. Взяточничество здесь бьет все рекорды. Но в связи с полной сменой правительства в 2006 году постепенно набирает обороты борьба с коррупцией, поэтому в перспективе положение будет улучшаться.

ИТОГИ

Среди барьеров для выхода на вьетнамский рынок необходимо отметить:

• ориентацию вьетнамцев на оффлайн сектор кредитования, составляющий практически половину всего сектора кредитования
• приверженность населения обеспеченным кредитам (особенно под залог/для покупки мотоциклов, техник и .п.)
• достаточную конкуренцию со стороны крупных финансовых компаний, которыми в основном (не учитывая банков) представлен сектор потребительского кредитования
• низкий процент проникновения платежных карт и приверженность населения к их использованию
• возможность изменения законодательства на более лояльные условия, но которые все-таки ограничивают по % ставки, а учитывая правило ориентации на более новые законы, это не даст возможность оспорить сегодняшние условия, при которых кредитор и заемщик имеют возможность договориться о % ставке
• барьеры со стороны государства для ведения бизнеса (сложности с организацией, коррупция)

Среди позитивных условий необходимо выделить:

• растущий интерес к кредитам со стороны населения Вьетнама
• постоянный экономический рост во Вьетнаме, рост среднего класса, рост потребления
• хорошие показатели проникновения Интернета
• постепенное развитие и интерес со стороны населения к электронной коммерции